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메이슨글로리 주가 분석
※ Masonglory Limited(NASDAQ: MSGY)는 케이맨 법인 지주 구조를 통해 홍콩 자회사 Masontech Limited가 수행하는 습식공종(미장·타일·벽돌쌓기·바닥몰탈·대리석 시공 등) 하도급 서비스를 영위하는 건설 서브컨트랙터다. 나스닥에 상장된 마이크로캡으로, 사업은 홍콩 건설 시장의 발주 사이클에 연동된다. 😅
📖 회사 소개
메이슨글로리는 2018년 설립된 홍콩 기반 습식공종 전문 하도급사로, 바닥·벽·천장 미장, 내·외장 타일 시공, 벽돌쌓기, 바닥 몰탈, 대리석 마감 등 내외장 마감 공사 패키지를 종합 제공한다. 케이맨 지주회사(메이슨글로리)가 홍콩 운영자회사(Masontech)를 통해 사업을 수행한다.
🧾 회사 개요
- 회사/티커: Masonglory Limited / MSGY (NASDAQ)
- 본업: 습식공종 하도급(미장·타일·벽돌·바닥몰탈·대리석 등)
- 법적 구조: 케이맨 지주회사, 홍콩 Masontech Limited를 통한 영업 수행
- 최근 재무(추적 12개월, 제3자 집계 기준): 매출 약 2,332만 달러, 순이익 약 128만 달러, 발행주식수 약 1,423만 주, 시가총액 약 2,077만 달러, PER≈9.15배, 52주 범위 $0.83~$22.20(데이터 제공처 기준·변동 가능) .
🏗️ 비즈니스 모델 (What They Do)
- B2B 하도급: 홍콩의 메인 컨트랙터·디벨로퍼 대상 습식공종 패키지 시공 제공(프로젝트별 계약·공정률 기준 매출 인식).
- 프로젝트 기반 현금흐름: 공사 진행·원가 관리·매출채권 회수속도가 수익성과 유동성에 직결.
- 지역 집중도: 홍콩 민간/공공 건축물 리모델링·신축 수요에 노출(지역 경기·발주 사이클 영향).
🚀 상승 요인 (Bullish)
- 수주 이벤트 민감도: 신규 프로젝트 패키지 수주·단가 개선 시 실적 레버리지.
- 공정 전문성: 미장·타일·대리석 등 복수 공정 일괄 수행 역량은 턴키 경쟁력.
- 흑자 TTM: 최근 집계 기준 흑자(순이익 TTM 약 $1.28M)로 기초 체력 확보.
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⚠️ 하방 요인 (Bearish)
- 마이크로캡 변동성/유동성: 낮은 시가총액·유통물량로 헤드라인·수급에 과민.
- 고객·현장 집중 위험: 특정 발주처·프로젝트 의존 시 매출 편중·채권 회수 리스크.
- 지역 경기·정책 노출: 홍콩 건설 사이클·노무/자재비·입찰 환경 변화에 실적 변동.
- 해외 지배구조 리스크: 케이맨 지주+홍콩 영업 구조, 회계·규제 및 상장규정 준수 이슈 민감.
💵 재무/거래 스냅샷
- 주가/규모(집계 기준): 시가총액 약 $20.8M, 발행주식 14.23M주, 52주 $0.83~$22.20, PER ~9.1배. (서드파티 데이터로 변동 가능—공식 공시 교차 확인 권장) .
🔮 체크포인트 & 촉매
- 수주 공시: 대형 습식공종 패키지 수주, 수주잔고 증감, 평균 마진율 변동.
- 현금흐름: 매출채권 회전일수(DSO), 선수금/원가선지급 구조, 프로젝트 현금창출력.
- 원가·안전관리: 인건비·자재비 변동, 품질/안전 이슈에 따른 페널티 리스크.
- 규정/상장요건: 나스닥 공시·유통주식·최저호가 요건 등 준수 현황 모니터링.
- 브랜드 혼선 리스크: 국내에서 ‘메이슨글로리’ 이름을 도용한 사설 리딩방 사기 보도가 있었음(상장사와의 연관성은 확인되지 않음) — 투자자 혼선 주의.
📈 기술적 관점 (간단)
- 규칙 기반 진입/청산: 분할 매수·분할 청산 + ATR 기준 손절/익절로 갭·급등락 관리.
- 이벤트 트레이딩: 수주·실적·규정 공시 전후 변동성 활용, 포지션 크기 제한.
- 유동성 관리: 거래대금 위축 구간 슬리피지·스프레드 확대 유의.
💡 투자 인사이트 (요약)
메이슨글로리는 홍콩 건설 하도급(습식공종) 특화의 나스닥 소형주다. 수주 확대·현금흐름 개선이 확인될 경우 밸류에이션 리레이팅 여지가 있으나, 유동성·프로젝트 편중·규정 준수 리스크가 크다. 수주/현금흐름/공시를 확인하며 단계적·리스크 관리형 접근을 권고한다.
❓FAQs
Q1. 무슨 사업을 하나요?
A. 홍콩에서 미장·타일·벽돌쌓기·바닥몰탈·대리석 시공 등 습식공종 하도급 서비스를 제공합니다.
Q2. 회사 구조는?
A. **케이맨 지주(Masonglory Limited)**가 홍콩 Masontech Limited를 통해 운영합니다.
Q3. 최근 재무 스냅샷은?
A. TTM 기준 매출 약 $23.32M, 순이익 약 $1.28M, 발행주식 ~14.23M주, 52주 범위 $0.83~$22.20(데이터 제공처 기준).
Q4. ‘메이슨글로리’ 관련 사칭 이슈가 있나요?
A. 국내에서 동명/유사 명칭을 사용한 리딩방 사기 보도가 있었으나, 상장사와의 직접적 연관성은 확인되지 않았습니다. 혼동 주의가 필요합니다.
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